На прошедшей неделе российский фондовый рынок перенес серьезную коррекцию к предшествующему росту, но все-таки показал свою силу и смог восстановить часть потерь.
Торги в понедельник, 17 декабря, открылись на фоне негативной динамики зарубежных бирж и сырьевых рынков. Американские индексы в пятницу снижались более чем на 1%, биржи Азии и Европы показали снижение в пределах 1,5-2,5%. Цены на нефть ввиду выхода негативных данных по инфляции в США откатились в район 90 долларов за баррель. В результате российские индексы ушли с утра в минус более чем на процент. Некоторую поддержку котировкам российских акций оказывал резко укрепившийся к евро и рублю доллар, что было оценено участниками рынка как позитивный сигнал для российской и европейской экономики. Во второй половине дня стало известно, что Владимир Путин дал свое согласие возглавить правительство в случае избрания президентом Дмитрия Медведева, и это также способствовало тому, чтобы часть бумаг продемонстрировала очень хороший рост. Акции СеверстальАвто подорожали на 5,2%, РАО ЕЭС – на 1,49%, компании Новатэк – на 1,46%. В лидерах снижения вновь были обыкновенные и привилегированные акции АвтоВАЗа, потерявшие 2,7 и 2,3%. В этих бумагах инвесторы фиксируют прибыль после бурного роста в процессе консолидации Рособоронэкспортом контрольного пакета. В бумагах «Норильского никеля» инвесторы отыгрывали снижением на 1,8% сообщение о том, что выделение энергоактивов будет отложено. По итогам сессии понедельника индекс РТС потерял 0,81%, откатившись до 2251 пункта, индекс ММВБ снизился на 0,4%, закрывшись в районе 1887 пунктов, что более чем на 1% лучше дневных минимумов.
Во вторник наши индексы скорректировались вверх после трех дней снижения на фоне отскока на зарубежных и товарных площадках. Рынок проигнорировал падение индексов США накануне на 1,3%, положительно отреагировав на утренний рост фьючерсов на индексы США. Цена барреля нефти марки Brent выросла на $1,3, до $92,6. Росту на европейских биржах способствовало сообщение одного из крупнейших инвестбанков в США – Goldman Sachs – о рекордных доходах и успешном преодолении финансового кризиса. Также во вторник стало известно о том, что Евроцентробанк предоставил банковской системе ЕС средства в размере 348,6 миллиарда евро, что привело к снижению ставок по кредитам. Усилил рост вечером выход статданных из США по числу новостроек, которые несколько превысили ожидания рынка. Лидерами в нефтегазовом секторе были бумаги Газпромнефти, прибавившие 3,5%, Газпром дорожал на 2,6%, Новатэк – на 2,1%. Поводом для роста в акциях Газпрома послужило начало разработки Южно-Русского месторождения. Во вторник стало известно, что совет директоров АвтоВАЗа определил цену выкупа акций дочерних компаний при ликвидации перекрестной системы владения ниже текущих рыночных котировок. По итогам торгов обыкновенные бумаги компании подешевели на 0,5%, а «префы» подросли на 1,7%. По итогам сессии вторника индекс РТС вырос на 0,8%, до 2269 пунктов, индекс ММВБ прибавил 1,11%, превысив 1908 пунктов.
В среду на российском рынке акций наблюдалась высокая волатильность. Открыв сессию продолжением начатого накануне роста, основные биржевые индексы подверглись резкой коррекции, но во второй половине дня возобновили рост, сумев отыграть большую часть потерь. В отсутствие внутренних новостных поводов ключевое влияние на российский рынок оказывала динамика европейских бирж и фьючерсов на индексы США, за которыми следовал и наш рынок. Некоторую поддержку российскому рынку оказывала нефть марки Брент, возобновившая рост после снижения накануне и вновь вышедшая в зону выше 91 доллара за баррель. Лидером на российском фондовом рынке в среду были акции Газпромнефти, прибавившие 2,4%, в банковском секторе наибольший рост показали акции Банка Москвы, выросшие на 1,48%, несколько лучше рынка смотрелись и акции ГМК «Норильский никель», подорожавшие на 1,27%. В секторе телекоммуникационных компаний, наоборот, наблюдались активные продажи. Обыкновенные акции Северо-Западного Телекома, СибТелекома и привилегированные бумаги Ростелекома потеряли 2,7, 2,3 и 1,9% соответственно. Также потери несли и некоторые акции первого эшелона. Акции Газпрома подешевели на 1,2%, РАО ЕЭС – на 1%, ЛУКОЙЛа – на 0,9%. По итогам сессии среды индекс РТС снизился на 0,18%, до 2264 пунктов, индекс ММВБ потерял 0,48%, откатившись до 1899 пунктов.
В четверг российский рынок акций, прибавив на открытии торгов около 1% по индексам, вошел в боковое движение, продемонстрировав существенный рост только в последние два часа торгов. Внешние сигналы не показывали определенного направления, цены на нефть также не показывали уверенных сигналов к росту. Цена нефти марки Brent по итогам дня снизилась на $0,5, до $91,0, после преды-дущего роста. Только в последние часы торгов рынок показал настрой на рост. Американские фондовые рынки, несмотря на публикацию посредственной статистики, открылись ростом в пределах 0,5%. Пересмотренные данные по ВВП США за 3-й квартал остались на уровне 4,9%, тогда как дефлятор ВВП вырос по сравнению с предыдущей оценкой (0,9%) до 1,0%. Один из крупнейших андеррайтеров ипотечных облигаций в США Bear Stearns опубликовал отчетность за прошедший квартал. Компания впервые за всю историю получила убыток в размере $563 миллионов из-за списания стоимости активов, связанных с бумагами класса subprime. Убыток компании в четыре раза превысил средний прогноз аналитиков. В автомобилестроении выделились бумаги КАМАЗа, подорожавшие на 4,2%, почти до 122 рублей. Поводом для покупок послужила публикация аудированной отчетности по МСФО за 2006 год, которая оказалась весьма позитивной. Консолидированная выручка крупнейшего отечественного производителя грузовых автомобилей за 2006 год выросла на 39,7%, чему способствовал динамичный рост продаж автомобилей как на внутреннем рынке, так и по экспорту. Также выделялись акции ГМК «Норильский никель», подорожавшие на 3,4%, скорее всего, вследствие сильного падения за последнее время, а также ожиданий информации о покупателе блокпакета, принадлежащего совладельцу компании Михаилу Прохорову. Скорее всего, этим покупателем будет объявлен UC Rusal. По итогам сессии четверга индекс РТС вырос на 0,81%, до 2283 пунктов, индекс ММВБ прибавил 1,42%, превысив 1926 пунктов.
В пятницу на российском рынке акций вновь наблюдалась высокая волатильность. Начав день в плюсе на фоне позитивной динамики мировых бирж, рынок начал постепенное снижение на фоне приближающихся выходных, ожиданий выхода данных статистики по потребительским расходам в США и вероятного снижения ликвидности на следующей неделе, когда большинство мировых бирж будут закрыты на рождественские каникулы. В середине дня индекс ММВБ даже уходил в минус. Не оказывали серьезной поддержки российскому рынку и цены на нефть. После роста накануне стоимость барреля нефти марки Брент перешла в боковое движение, усилив движение вверх только после завершения российской сессии. Только к вечеру рынок возобновил рост, сумев закрыться в более уверенном плюсе. С утра на 7% дорожали обыкновенные акции Росбанка на фоне сообщений о том, что французская финансовая группа Societe Generale объявила о желании реализовать свой опцион на покупку 30 процентов акций Росбанка. По итогам дня акции Росбанка подорожали на 4,6%. Лидерами роста к вечеру стали акции КАМАЗа, которым дополнительную поддержку оказало сообщение о том, что на ралли Париж – Дакар будет представлена новая модель камского автозавода. Акции Аэрофлота подорожали на 2,5%, Новолипецкого металлургического комбината – на 1,82%. По итогам сессии пятницы индекс РТС вырос на 0,56%, до 2296 пунктов, индекс ММВБ прибавил 0,24%, превысив 1931 пункт. В ближайшее время в отсутствие зарубежных инвесторов и по мере подведения годовых итогов игроки рынка могут попытаться обновить исторические максимумы по индексам, тем более что выхода важной макростатистики из США не ожидается.